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Factor 2

[Quant] Factors: How Time and Interest Affect Money - Part2

Uniform Series (연간 가치)▶일정한 연간 가치 흐름 $A$와 동일한 미래 가치 $F$를 구하는 것  지난 포스팅에서 연간 가치와 현재 가치의 관계를 나타내는 A/P Factor에 대해 설명하였다. 연간 가치와 미래 가치 사이의 관계를 나타내는 A/F Factor는 A/P Factor와 P/F Factor를 통해 표현할 수 있다. $\text{A\P Factor} : A = P(\frac {i(1+i)^n} {(1+i)^n - 1})$$ \text{P/F Factor} : P = F(1+i)^{-n}$ 첫 식의 P 대신 두번째 식을 대입하면,$$A = F(\frac {i}{(1+i)^n - 1})$$ 이 때, $(\frac {i}{(1+i)^n - 1})$ 를 $\text{A/F Factor}..

금융공학 2024.03.23

[Quant] Factors: How Time and Interest Affect Money - Part 1

Notations$P$: 현재 가치$F$: 미래 가치$A$: 연속으로 발생하는 동일한 크기의 현금 흐름$n$: 이자 발생 횟수$i$: 시간 당 이자율$t$: 시점 Future Value (미래 가치)▶ 가장 단순한 형태: 현재 가치가 $P$이고, 이자율이 연 $i$라 할 때, $n$년 후의 가치 $F$는? $$F = P(1 + i)^n$$이때, $(1+i)^n$ 부분을 F/P Factor 라고 부른다. 예제: 연 10%가 적용되는 은행에 현재 $1000를 맡긴다면, 3년 후의 금액은? $$F = P(1 + i)^n = 1000(1 + 0.1)^3 = 1331$$  Present Value (현재 가치)▶ 가장 단순한 형태: 이자율이 연 $i$라 할 때, $n$년 후의 가치가 $F$인 금액의 현재 가치 $..

금융공학 2024.03.14
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안녕하세요, 퀀트에 관심 있는 산업공학과와 소프트웨어융합학과 학생입니다. 학부 생활하며 공부했던 내용을 담은 기술 블로그입니다. 블로그 내의 게시글들은 수익 창출 목적이 아닌 오로지 학습 정리용입니다.

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